從2019年10月8日開始，房貸利率正式換錨。新發放的商業貸款，利率以最新的LPR加點形成，徹底拋棄了基準利率。

從全國范圍來看，目前不管是上海的首套減20個點，還是蘇州首套加120點二套加150點，最終的結果出來，各個城市的房貸利率都與換錨之前變化不大。

中國人最講究的就是平穩過渡，這個關算是順利通過了。

我國實行利率市場化改革，推出LPR的根本目的就是要降低實際貸款利率，現在最迫切降低的是1年期LPR，確保中小企業民營企業能借到便宜的錢。

隨著美聯儲帶領各國央行掀起的降息潮到來，全球貨幣寬松周期已經開啟，未來幾年5年期LPR一定也是逐步走低的。

但在房住不炒的時代，即使未來5年期LPR逐步降低，銀行也會同步增加加點數，維持當月的房貸利率基本穩定。

但是你買房貸款簽訂合同時確定的加點數是幾十年不變的，所以，隨著未來5年期LPR的降低，商貸買房的人，月供是會逐步減少的。

這就會造成一種奇特的社會現象：每月公布的房貸利率基本不變，但是買房后你的實際利率卻在逐步降低。

央行發布公告稱，為進一步深化LPR改革，自2020年3月1日起金融機構應與存量浮動利率貸款客戶就定價基準轉換條款進行協商，將原合同約定的利率定價方式轉換為以LPR（貸款基礎利率）為定價基準加點形成。存量貸款客戶正式切換存量浮動利率貸款定價基準，原則上存量貸款利率定價基準切換工作要在2020年8月31日前全部完成。

劃重點

根據央行公告，存量浮動利率貸款定價基準轉換要遵循以下原則： 第一，自2020年3月1日起，金融機構應與存量浮動利率貸款客戶就定價基準轉換條款進行協商存量浮動利率貸款定價基準轉換原則上應于2020年8月31日前完成。轉換后的貸款定價基準有兩個選擇：LPR或固定利率。具體選擇哪種，可由借款人與銀行協商確定。但借款人只有一次選擇權，轉換之后不能再次轉換。第二，已處于最后一個重定價周期的存量浮動利率貸款可不轉換。因此，如果你的貸款合同還剩1年到期，此次定價基準切換可以不參與。第三，為貫徹落實房地產市場調控要求，存量商業性個人住房貸款在轉換時點的利率水平應保持不變。也就是說，存量商業住房貸款利率定價基準切換前后，個人的實際利息支出是不變的。這也利于穩定房地產市場預期，保護貸款人的利益。第四，除商業性個人住房貸款的其他存量浮動利率貸款，包括但不限于企業貸款、個人消費貸款等，可由借貸雙方按市場化原則協商確定具體轉換條款，包括參考LPR的期限品種、加點數值、重定價周期、重定價日等，或轉為固定利率。

新政意味著什么？1.哪些人需要改存量浮動利率貸款是指2020年1月1日前按照舊政策以基準利率為基礎簽訂的，已經發放或者簽了合同還沒批下來的貸款（不包括公積金貸款）。2020年1月1日起，不能再按照舊政策簽貸款合同。也就是說，如果你是公積金貸款，或者10月8日之后新簽的商業貸款，以LPR為基準，那新政就不會影響到你，跟你沒啥關系，以前以基準利率為標準的人群才受影響，說到這，一部分人可以放輕松了。2.什么時候開始改2020年3月1日起，金融機構應該與老政策貸款的客戶進行協商，轉換原則上應于2020年8月31日前完成，銀行到時候會通過電話短信等等方式主動聯系你。3.要改成什么樣有兩種方式可選，但只能轉換一次，已處于最后一個重定價周期的存量浮動利率貸款可不轉換。第一種是把原來的利率改為以LPR為基準加點（加點可以為負），加點數在合同剩余期限里都不變，除房貸的其他貸款由借貸雙方協商確定。房貸的加點數值要等于原來合同的利率水平與2019年12月的LPR差值。轉了之后到第一個重定價日，你的利率都要等于原來的利率。到了第一個重定價日，利率就由最近一個月的LPR與加點重新計算去定。重定價周期和重定價日都可以重新約定，重定價周期最短為一年。也就是說轉換之后你的利率跟原來的利率保持一樣，但后期LPR變化的話你的利率就會跟著變化，只是加點不變。舉個例子：比如你原來的房貸合同簽的上浮15%，基準利率是4.9%，你的房貸利率就是4.9x（1+15%）=5.64%。2019年12月的五年以上LPR為4.8%，那你的加點就是5.64%-4.8%=0.84%=84個基點（一個基點是0.01%），這84個基點在之后是不變的。如果你是2020年3月改的，把重定價日定為1月1日，重定價周期定為1年，那從2020年3月改了之后到2020年12月31日，你的利率都是5.64%。假設2020年12月五年以上LPR為4.7%，你從2021年1月1日起，利率就是LPR+加點=4.7%+84個基點=5.54%，以后每年以此類推。第二種是直接轉換為固定利率，房貸要轉成原來最近的水平，其他貸款轉成多少由你和銀行協商。比如你原來在基準利率的基礎上上浮15%是5.64%，轉成固定利率之后，你的房貸利率就永遠是5.64%，到你還完貸款為止。